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♚风险因素:中美分歧加剧;信用违约问题集中爆发。市场将不断边缘化主要靠宏观因素驱动的板块。近期工业企业利润总量口径和可比口径的分化、社会零售总额和消费信心指数的分化都在不断地向市场传递宏观和微观不断脱钩的事实。资金持续涌向医药和消费实则是市场在选择一条阻力最小的方向,避免对一系列反复摇摆、高度不确定的宏观因素留过多敞口。尽管在中期策略当中我们详细分析了宏观风险点在下半年修复的逻辑,但我们相信在这些因素实质性落地之前,市场不会去博弈一个方向。6月我们仍然面临这些宏观因素的干扰,我们认为短暂调整后市场依旧会选择前景最具确定性、阻力最小的方向。我们维持中期策略的建议以消费为底仓,以创新药、医疗器械、火电、油服等景气向上的品种为进攻,同时关注绝对估值偏低的周期龙头。

制约工业互联网平台发展的问题亟需解决近年来,在我国深化“互联网+先进制造业”发展工业互联网的政策指引下,一批平台企业和具有一定行业、区域影响力的工业互联网平台涌现出来,基本上形成了具有行业、区域和应用特色的发展格局。但也要看到,一些制约工业互联网平台更好发展的问题依然存在。

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